Los inversores que utilizan fondos indexados suelen centrarse en indicadores específicos que pueden ayudarles a juzgar el rendimiento y el valor de la inversión de los fondos indexados. Este artículo presentará cuatro indicadores principales para ayudar a los lectores a comprender mejor la estrategia de inversión y las características de riesgo de los fondos indexados.
1. Escala del fondo
La escala del fondo se refiere a la escala de activos administrados por el fondo, generalmente en cientos de millones. El tamaño del fondo es muy importante para los inversores en fondos indexados porque refleja directamente la liquidez del fondo y su influencia en el mercado. Un tamaño de fondo mayor generalmente significa que el fondo es más líquido y los inversionistas pueden comprar y vender más fácilmente, mientras que un tamaño de fondo más pequeño puede resultar en iliquidez y aumentar los costos de transacción para los inversionistas. El tamaño del fondo también refleja la influencia de un fondo en el mercado; los fondos más grandes generalmente siguen mejor los índices porque tienen mayores capacidades de inversión y una mayor influencia en el mercado.
En segundo lugar, el error de seguimiento
El error de seguimiento se refiere a la diferencia entre el rendimiento del fondo indexado y el rendimiento del índice al que se sigue. El error de seguimiento es a menudo otra métrica importante en la que se centran los inversores de fondos indexados porque les ayuda a evaluar el rendimiento del fondo y el valor de la inversión. Cuanto menor sea el error de seguimiento, más se acercará el rendimiento del fondo al rendimiento del índice al que se sigue, y los inversores pueden sentirse más seguros a la hora de elegir dichos fondos. El error de seguimiento no es completamente inevitable, ya que los administradores de fondos deben realizar algunas operaciones de inversión necesarias para mantener el fondo igualando el índice.
En tercer lugar, ratio de costes
El ratio de gastos se refiere a la proporción de los gastos de gestión de fondos con respecto al total de activos gestionados. Los fondos indexados suelen tener índices de gastos más bajos porque no requieren una selección activa de acciones y, en cambio, obtienen sus rendimientos replicando el índice que siguen. Un índice de gastos bajo puede ayudar a los inversores a obtener mayores ingresos netos, porque cuanto menor sea el índice de gastos, mayores serán los ingresos por inversiones del inversor. Los inversores deberían hacer todo lo posible para elegir fondos indexados con índices de gastos más bajos para maximizar el rendimiento de la inversión.
Cuarto, rendimiento histórico
El rendimiento histórico se refiere al rendimiento de los fondos indexados durante el último período de tiempo. Esta es una de las métricas más observadas por los inversores en fondos indexados porque les ayuda a predecir el rendimiento futuro del fondo. El desempeño histórico no es garantía de desempeño futuro, ya que las condiciones del mercado y los entornos económicos cambian con frecuencia, lo que puede resultar en diferentes tendencias en el desempeño del Fondo. Los inversores deben evaluar cuidadosamente el desempeño histórico y considerar otros factores como el tamaño del fondo, el error de seguimiento y los índices de gastos.
Conclusión
Los fondos indexados son una herramienta de inversión popular porque pueden ayudar a los inversores a lograr rendimientos promedio del mercado y tienen las ventajas de alta liquidez, bajo costo y alta transparencia. Los inversores pueden evaluar el valor de la inversión y las características de riesgo de los fondos indexados en función de factores como el tamaño del fondo, el error de seguimiento, el índice de gastos y el rendimiento histórico, y elegir la cartera de inversiones más adecuada.