Escribió muchos cuentos de hadas y pantomimas para niños a lo largo de su vida. "Peter Pan" es su obra maestra y tiene la mayor influencia.
Tras mudarse a Londres, Barry vivió cerca de Kensington Park y pasaba por allí todos los días cuando iba a trabajar. Un día vio a unos niños jugando en el césped. Construyeron chozas con ramas de árboles, hicieron bocadillos con barro y se disfrazaron de hadas y piratas de cuentos de hadas. Este juego atrajo a los escritores de Barbanegra. Se paró cerca y sonrió. Más tarde, un niño atrevido le preguntó si le gustaría jugar con ellos, por lo que el escritor de Barbanegra se unió felizmente a los juegos de los niños y jugó hasta que oscureció. De camino a casa, Barry descubrió que estos niños eran sus vecinos y que el niño más activo entre ellos se llamaba Peter. Más tarde, los niños escucharon por boca de sus padres que Barry era escritor y que estaba escribiendo una obra de teatro llamada "Peter Pan", así que lo rodearon y le pidieron que les contara la historia de Peter Pan. No sabían que estaban en la historia hasta que Barry terminó de contarla. Más tarde, Barry llamaría a estos niños sus colaboradores creativos. Cuando Peter Pan fue liberado, ¡los niños recibieron cinco peniques cada uno!
Después del estreno de "Peter Pan" en Londres, causó una gran sensación entre el público. Posteriormente, se adaptó a un cuento de hadas, se tradujo a diversas obras literarias y se difundió en el extranjero. Cómics, álbumes conmemorativos, impresos, sellos, etc. Las películas basadas en la historia de Peter Pan son muy populares en Europa y Estados Unidos. Desde que se puso en pantalla "Peter Pan", cada Navidad, los países occidentales retransmiten este programa por televisión como regalo para los niños.