Medidas para la Supervisión y Administración del Programa Piloto de Titulización de Activos Crediticios de Instituciones Financieras

Capítulo 1 Disposiciones generales Artículo 1 Con el fin de regular el trabajo piloto de titulización de activos crediticios, promover que las instituciones financieras lleven a cabo con prudencia el negocio de titulización de activos crediticios, gestionar y controlar eficazmente los riesgos relevantes en el negocio de titulización de activos crediticios y proteger los derechos legítimos y intereses de los inversores y partes relevantes, de acuerdo con la "Ley de Supervisión Bancaria de la República Popular China", la "Ley de Bancos Comerciales de la República Popular China", la "Ley de Fideicomisos de la República Popular China" y otras leyes y reglamentos administrativos pertinentes. . Artículo 2 El término "instituciones financieras", tal como se menciona en estas Medidas, se refiere a bancos comerciales, bancos de políticas, compañías de inversión fiduciarias, compañías financieras, cooperativas de crédito urbanas, cooperativas de crédito rurales y otras instituciones financieras supervisadas y administradas por la Comisión Reguladora Bancaria de China. (en adelante, la CBRC) de conformidad con el mecanismo legal. Artículo 3 Dentro del territorio de la República Popular China, las instituciones financieras bancarias, como originadores, confían activos crediticios a fideicomisarios. Los fiduciarios emiten valores beneficiarios en forma de valores respaldados por activos a instituciones de inversión y pagan el respaldo de activos con efectivo generado a partir de ellos. Las presentes Medidas se aplicarán a las actividades de financiación estructurada que impliquen rentas de valores. Artículo 4 Las instituciones financieras actúan como patrocinadores, fideicomisarios, agencias de mejora crediticia, agencias de servicios de préstamos, custodios de fondos, instituciones de inversión en valores respaldados por activos, etc. Quienes se dediquen a actividades comerciales de titulización de activos crediticios deberán desempeñar las funciones correspondientes e identificar, medir, monitorear y controlar eficazmente los riesgos relevantes de conformidad con las disposiciones de las leyes, reglamentos administrativos, normas departamentales y documentos legales relacionados con la titulización de activos crediticios. Artículo 5 La Comisión Reguladora Bancaria de China supervisará y gestionará las actividades comerciales de titulización de activos crediticios de las instituciones financieras de conformidad con la ley.

Sin la aprobación de la Comisión Reguladora Bancaria de China, las instituciones financieras no pueden participar en negocios de titulización de activos crediticios como originadores o fideicomisos con fines especiales. Capítulo 2 Gestión del Acceso a los Mercados Artículo 6 Por originadores de titulizaciones de activos crediticios se entiende las instituciones financieras que transfieren activos crediticios mediante el establecimiento de fideicomisos de propósito especial. Artículo 7: Como originador de titulización de activos crediticios, una institución financiera bancaria deberá cumplir con las siguientes condiciones mediante el establecimiento de un fideicomiso de propósito especial para transferir activos crediticios:

(1) Tener buena reputación social y desempeño operativo, y No tener recientemente violaciones importantes de leyes y regulaciones en tres años;

(2) Tener un buen gobierno corporativo, sistema de gestión de riesgos y control interno.

(3) Tener un posicionamiento objetivo de titulización de activos crediticios razonable y una planificación estratégica clara, y ser coherente con los objetivos comerciales generales y la estrategia de desarrollo.

(4) Seleccionar un fideicomiso de propósito específico apropiado; a ser encomendados Normas y procedimientos institucionales;

(5) Contar con los profesionales, sistemas de procesamiento de negocios, sistemas de contabilidad, sistemas de información gerencial, sistemas de gestión de riesgos y de control interno necesarios para la titulización de activos crediticios;

(6) No hay malos antecedentes en la participación en negocios de titulización de activos crediticios en los últimos tres años;

(7) Otras condiciones prudenciales prescritas por la Comisión Reguladora Bancaria de China. Artículo 8 Una institución fideicomisaria de propósito especial se refiere a una institución responsable de administrar propiedades fiduciarias de propósito especial y emitir valores respaldados por activos debido a compromisos fiduciarios en el proceso de titulización de activos crediticios. El fiduciario será una sociedad de inversión fiduciaria establecida de conformidad con la ley u otra institución aprobada por la Comisión Reguladora Bancaria de China. Artículo 9 Una sociedad de inversión fiduciaria que actúe como fideicomisario de un fideicomiso de propósito especial deberá cumplir las siguientes condiciones:

(1) Haber sido reinscrita por más de tres años de conformidad con las regulaciones nacionales pertinentes;

(2) ) El capital registrado no es inferior a 500 millones de RMB y los activos netos al final de los últimos tres años no son inferiores a 500 millones de RMB;

( 3) Los activos del negocio autónomo están en buenas condiciones, con buena liquidez y cumplen con los requisitos reglamentarios pertinentes;

(4) El negocio de pasivo de depósito original se ha liquidado por completo y no se han depositado nuevos depósitos. Se han producido responsabilidades o negocios de responsabilidad encubierta manejados en nombre de un fideicomiso u otro negocio;

(5) Tiene buena reputación social y desempeño operativo, todos los proyectos fiduciarios vencidos se han completado con éxito según lo acordado en el contrato. , no hay malos antecedentes de apropiación indebida de propiedad fiduciaria y no ha habido violaciones importantes de las leyes y regulaciones en los últimos tres años;

(6) Tener buena reputación Gobierno corporativo, procedimientos operativos comerciales fiduciarios, sistemas de gestión de riesgos y controles internos;

(7) Contar con los profesionales, sistemas de procesamiento de negocios, sistemas contables y sistemas de información gerencial necesarios para desempeñar las funciones del fiduciario de un fideicomiso de propósito específico, gestión de riesgos y controles internos; sistemas de control.

(8) El informe anual de la empresa se ha divulgado según lo requerido;

(9) Otras condiciones prudenciales prescritas por la Comisión Reguladora Bancaria de China. Artículo 10 Cuando una empresa de inversión fiduciaria solicite la calificación de fiduciario fiduciario con fines especiales, deberá presentar la solicitud a la Comisión Reguladora Bancaria de China y presentar los siguientes documentos e información (por triplicado):

(1) Solicitud informe;

(2) Licencia comercial de la empresa, certificado de capital social y certificado de reinscripción por más de tres años;

(3) Procedimientos operativos, sistema contable, gestión de riesgos y sistema de control interno para administrar la propiedad del fideicomiso de propósito especial;

(4) Los nombres y currículums de los gerentes comerciales y el personal comercial principal que administra la propiedad del fideicomiso de propósito especial

(5) Los estados financieros auditados de la empresa durante los últimos tres años fiscales;

(6) El compromiso de autodisciplina del solicitante;

(7) Otros documentos e información requeridos por la Comisión Reguladora Bancaria de China .