Los pasos para la estimación detallada de los elementos del capital de trabajo se presentan a continuación:
Los siguientes son varios métodos comunes de estimación del capital de trabajo:
1. Este es uno de los métodos de estimación más simples y comunes; la estimación se basa en los datos históricos y la experiencia de la empresa. Las empresas predicen las necesidades de capital de trabajo en el futuro analizando las ventas pasadas, la tasa de rotación de cuentas por cobrar, la tasa de rotación de inventario, la tasa de rotación de cuentas por pagar y otros indicadores, combinados con los niveles promedio de la industria y las tendencias de desarrollo.
2. Método de ratio financiero: Este método utiliza ratios financieros para estimar los requisitos de capital de trabajo. Los principales ratios incluyen: ratio circulante (activos circulantes/pasivos circulantes), ratio rápido (activos totales después de los activos circulantes menos inventario/pasivos circulantes), ratio de efectivo (efectivo/pasivos circulantes), etc. Al analizar los cambios y tendencias de estos ratios, se pueden predecir las necesidades futuras de liquidez.
3. Método del ciclo operativo: el ciclo operativo se refiere al tiempo desde la compra de materias primas hasta la venta de productos y el cobro de efectivo. Al calcular el ciclo de adquisiciones, el ciclo de producción, el ciclo de ventas y el ciclo de cobro de cuentas, se puede estimar el ciclo operativo de la empresa para determinar las necesidades de capital de trabajo. Este método puede tener en cuenta de manera más integral todos los aspectos y requisitos de tiempo del proceso operativo de la empresa.
4. Método de presupuesto de efectivo: el presupuesto de efectivo es un método para estimar las necesidades de capital de trabajo mediante la predicción y planificación de las entradas y salidas de efectivo de una empresa durante un período de tiempo en el futuro. Las empresas pueden desarrollar un cuadro detallado de presupuesto de efectivo basado en los ingresos por ventas esperados, los gastos de costos, los gastos de inversión, los intereses de los préstamos y otros factores para determinar la demanda y la rotación del capital de trabajo.
5. Método económico por lotes: este método es principalmente adecuado para empresas de producción. Estima la demanda de capital de trabajo analizando el impacto del tamaño del lote económico y la escala de producción en la demanda de capital de trabajo. El tamaño económico del lote se refiere a la cantidad óptima requerida para producir una unidad de producto. Al controlar el tamaño del lote de producción y los niveles de inventario, el capital de trabajo se puede administrar de manera efectiva.